Pengurusan Portofolio merujuk kepada pengurusan portfolio aset pelanggan sedangkan, perbankan pelaburan merujuk kepada pelbagai jenis fungsi yang dilakukan oleh banker pelaburan dalam ekonomi dengan menawarkan perkhidmatan kewangan yang berbeza kepada pelanggan mereka dengan berurusan terutamanya dalam pembelian dan penjualan saham dan membantu dalam meningkatkan modal.
Pengurusan Portfolio vs Perbankan Pelaburan
Pelajar dari kewangan selalu keliru dengan apa yang perlu mereka pilih. Mereka menjadi bingung kerana mereka menerima maklumat bercampur dari pelbagai sumber. Sebilangan pihak berkuasa mengatakan anda harus memilih perbankan pelaburan kerana prospeknya jauh lebih baik daripada portfolio atau pengurusan aset. Beberapa pendapat bahawa mereka harus memutuskan untuk melakukan pengurusan aset kerana peluang belajar dalam pelaburan jauh lebih luas.
Sekarang inilah perjanjiannya. Setiap orang mempunyai pendapat yang berbeza. Anda tidak perlu mengikutinya. Ikuti cadangan tetapi pastikan bahawa apa yang anda pilih adalah hasil kesimpulan anda sendiri.
Dalam artikel ini, kita akan menghancurkan beberapa mitos. Kami tidak akan memberitahu anda apa yang harus anda pilih dan apa yang tidak boleh anda pilih. Sebaliknya, kami akan memberikan gambaran lengkap mengenai kedua-dua profesion ini supaya anda dapat memutuskan apa yang harus dilakukan dengan kemahiran dan kecenderungan anda.
Kami akan membincangkan pandangan kedua-dua profesion ini, jenis pendidikan apa yang diperlukan untuk memecahkannya, tugas utama atau peranan yang mereka mainkan, jenis pampasan yang boleh anda harapkan dan akhirnya kami akan membincangkan kebaikan dan keburukan setiap profesion tersebut. Baca, fikirkan, dan kemudian buat keputusan yang tepat. Ini adalah hidup anda. Anda perlu memilih perkara yang akan mendorong anda lebih tinggi dalam kerjaya anda.
Mari kita mulakan.
Pengurusan Portfolio vs Perbankan Pelaburan - Tinjauan
Mari fahami perbezaan asas antara pengurusan portfolio (pengurusan aset) dan perbankan pelaburan.
Pengurusan aset adalah mengenai menguruskan pelaburan pelanggan. Dan perbankan pelaburan adalah mengenai meningkatkan modal untuk pelanggan.
Oleh itu, perbezaan asas antara kedua-duanya adalah dalam hal pengurusan aset, pelanggan sudah mempunyai wang yang perlu anda uruskan. Manakala, dalam hal perbankan pelaburan, pelanggan tidak memiliki uang dan anda perlu mengumpulkan modal untuk mendukung klien anda.
Mari kita ambil contoh untuk menggambarkannya.
Kami akan mengambil dua senario dan akan cuba memahami bagaimana ini berfungsi.
- Senario # 1
Dalam senario pertama, Pelanggan A mengupah Bank B untuk menolong mereka melaburkan wang mereka di kawasan yang berbeza. Pelanggan A memberitahu Bank B - "Ambil wang saya dan melabur dalam portfolio di mana anda fikir wang kami akan bertambah baik dan akan menjadikan kami lebih kaya." Bank B kemudian mengambil wang dan melabur untuk mendapatkan pulangan yang lebih baik dari portfolio yang mereka percayai. Ini adalah pengurusan portfolio. Dalam kes ini, pelanggan mempunyai wang; tugas anda sebagai pengurus portfolio adalah menguruskan iklan pelaburan cuba memaksimumkan kekayaan pelanggan.
- Senario # 2
Dalam senario ini, Pelanggan A mahu seseorang melabur dalam perniagaan mereka. Jurubank pelaburan akan mencari pelabur; cari peluang meningkatkan modal di pasaran ekuiti atau melalui debit atau menjalankan IPO atau menasihati syarikat mengenai perjanjian Penggabungan & Pengambilalihan. Jadi, dalam kes ini, pelanggan tidak mempunyai wang; profesional perbankan pelaburan membantu pelanggan mendapatkan wang melalui peluang meningkatkan modal.
Dalam istilah kewangan, pengurusan aset juga dikenal sebagai sisi beli dan perbankan pelaburan disebut sebagai sisi jual . (lihat juga sisi beli vs sisi jual)
Jadi, pandangan untuk kedua-duanya harus berbeza. Dan anda tahu sekarang mengapa perbankan pelaburan memerlukan lebih banyak input kerana anda perlu membawa perniagaan. Dalam pengurusan portfolio, anda akan belajar lebih banyak mengenai pelaburan.
Kursus yang Disyorkan
- Latihan Penganalisis Kewangan Lengkap
- Latihan Persediaan Perbankan Pelaburan
- Kursus Persijilan Dalam Talian dalam Penggabungan dan Perolehan
Perbezaan Pengurusan Portfolio dan Perbankan Pelaburan - Pendidikan
Untuk dapat menjadikan anda sebagai pengurus portfolio, anda perlu banyak mengetahui. Oleh itu, mendidik diri anda dengan kelayakan yang betul adalah sangat penting. Walaupun anda mempunyai ijazah sarjana muda dalam sains, teknologi, sains komputer, atau biologi, anda boleh menjadi pengurus portfolio.
Untuk itu, anda perlu menduduki peperiksaan kemasukan MBA dan mendaftarkan diri anda ke sekolah MBA terkemuka. Pengkhususan anda pasti akan dibiayai. Ini adalah syarat utama. Selain itu, jika anda dapat mengikuti kursus dalam pengurusan portfolio, itu akan menjadi kelebihan tambahan.
Sekarang, katakan anda ingin mencapai 5% teratas pengurus portfolio di dunia. Kemudian, anda perlu mengikuti kursus yang bukan untuk pengsan. Anda perlu mendaftarkan diri untuk CFA (AS). Sekiranya anda dapat menyelesaikan tiga tahap ujian yang sukar ini, dengan sedikit bantuan dari rangkaian anda, anda dapat mencapai tahap yang sangat sedikit. Juga, ingat, bersama dengan meningkatkan pendidikan, anda boleh mencari magang dalam pengurusan portfolio untuk mendapatkan pengalaman. Anda tidak akan mendapat banyak pendapatan, tetapi apa sahaja yang akan anda pelajari semasa menjalani latihan magang, ia akan menjadi luar biasa. Anda boleh mengetahui lebih lanjut mengenai peperiksaan CFA di sini
Mari ikuti apa yang perlu anda lakukan sekiranya anda ingin menjadi profesional perbankan pelaburan. Profesi perbankan pelaburan lebih kepada kewangan korporat dan perniagaan. Oleh itu, anda perlu mempunyai pengetahuan yang mendalam mengenai model dan penilaian kewangan. Pada masa yang sama, anda juga perlu banyak mengetahui tentang perniagaan. Jadi, apa yang mesti anda buat? Cukup dapatkan MBA terkemuka dalam bidang kewangan. Kemudian gunakan rangkaian anda untuk melakukan magang dalam perbankan pelaburan. Secara amnya, dapatkan pengalaman magang sebelum anda mendaftar MBA atau semasa anda bersiap sedia untuk menduduki MBA. Latihan magang di mana-mana bank pelaburan akan memberi nilai yang besar pada resume anda dan boleh menyewa anda untuk pertunjukan sepenuh masa.
Pengurusan Portfolio vs Perbankan Pelaburan - Tugas utama atau Peranan untuk Dimainkan
-
Pengurus portfolio
Sekiranya anda ingin menjadi pengurus portfolio, anda perlu mengetahui tugas atau peranan yang dimainkan oleh pengurus portfolio secara berkala. Pertama sekali, ketahui bahawa anda mungkin merupakan orang pertama yang memasuki pejabat kerana tugas anda bermula sebaik sahaja pasaran kewangan dibuka. Oleh itu, sebaik sahaja anda masuk, anda perlu mencari status pasaran kewangan. Anda mesti sentiasa berada di puncak acara semasa. Anda juga perlu berbincang dengan penganalisis anda secara berkala untuk mendapatkan maklumat terkini mengenai perkembangan pasaran dan memahami serta membincangkan trend peristiwa semasa yang berkaitan dengan perniagaan anda. Di sini, anda perlu menyedari bahawa penganalisis harus menjadi orang yang teliti dengan pemahamannya tentang pasaran dan dapat melakukan penyelidikan secara serentak. Kerana berdasarkan cadangan penganalisis anda, anda akan membuat panggilan mengenai sama ada membeli atau menjual!Ingatlah bahawa tugas anda adalah untuk memaksimumkan kekayaan pelanggan anda dan anda tidak mampu kehilangan sebarang acara baru atau maklumat baru yang boleh mempengaruhi portfolio anda.
Anda, sebagai pengurus portfolio, juga perlu berjumpa dengan pelabur bernilai tinggi anda atau anda boleh menghubungkannya melalui telefon. Anda juga perlu memastikan bahawa semasa bekerja, anda perlu melakukan wawancara dengan media. Sebagai pengurus portfolio, biasanya anda akan menguruskan dana yang besar. Orang yang mengendalikan dana kecil biasanya dipanggil pengurus dana. Oleh itu, untuk menguruskan dana yang besar dan memanfaatkannya di pasaran, anda perlu melakukan publisiti dan pada masa yang sama, anda perlu bertanggungjawab untuk mempublikasikan firma tempat anda bekerja.
-
Pelaburan perbankan
Sebagai profesional perbankan pelaburan, anda perlu melakukan tiga perkara - penciptaan buku, Banking, dan sokongan pentadbiran. Profesional perbankan pelaburan pertama kali menumpukan perhatian pada pembuatan buku promosi. Maksud sebenar buku nada adalah membuat persembahan dengan semua data dan gambaran grafik. Tugas anda sebagai profesional perbankan pelaburan, tugas anda adalah untuk meyakinkan untuk melabur dalam perniagaan pelanggan anda. Jadi, anda perlu melemparkan. Bahagian kedua dari tugas anda adalah mengendalikan pemodelan. Terutama penggabungan dan pengambilalihan, walaupun anda mungkin perlu mengendalikan model lain. Terakhir, anda perlu menjaga beberapa pentadbiran. Tetapi itu selalunya bukan tugas utama anda. Jadi, untuk meringkaskan, perkara asas yang perlu anda lakukan dalam sehari adalah membuat buku panduan dan mengendalikan pemodelan.
Perbezaan Pengurusan Portfolio dan Perbankan Pelaburan - Budaya dan gaya hidup
Pengurus portfolio biasanya mengendalikan dana besar dan bukan dana kecil. Biasanya mereka menguruskan dana lebih dari satu bilion dolar dan dengan itu memperoleh dengan baik. Oleh itu, gaya hidup mereka sering menjadi yang terbaik. Mereka sering dapat jet peribadi dan pendapatan yang besar. Lebih-lebih lagi, mereka mempunyai keseimbangan kerja-kehidupan yang lebih baik daripada profesional perbankan pelaburan. Mereka juga bekerja keras. Mereka mempunyai pekerjaan dengan tekanan tinggi kerana mereka perlu menjangkau pejabat setiap kali pasaran kewangan dibuka. Tetapi mereka mendapat cukup masa pada hujung minggu untuk berhubung dengan keluarga mereka.
Bagi profesional perbankan pelaburan, gaya hidup mereka juga melebihi rata-rata. Mereka bekerja berjam-jam, sering 16 jam sehari, dan mereka sering perlu bermalam di pejabat. Oleh itu, sukar untuk mencari masa untuk perkara lain selain perbankan pelaburan. Mereka melihat rakan sekerja mereka lebih kerap daripada ahli keluarga mereka. Mereka memperoleh banyak keuntungan, tetapi tidak ada keseimbangan antara kehidupan dan kerja yang menyukarkan banyak profesional perbankan pelaburan untuk tinggal di tempat kerja dalam jangka masa yang lama.
Pengurusan Portfolio vs Perbankan Pelaburan - Pampasan
Bagi pengurus portfolio, memperoleh banyak wang adalah wajar kerana mereka mengendalikan dana besar dan sering dilantik sebagai rakan kongsi di firma tempat mereka bekerja. Oleh itu, mereka memperoleh banyak keuntungan, biasanya berjuta-juta. Tetapi sebilangan kecil dari mereka yang menguruskan dana yang menguruskan dana lebih dari US $ 15 bilion, sering juga memperoleh berbilion dolar. Tetapi gaya hidup bergantung pada pilihan dan pilihan individu. Pengurus portfolio, yang memperoleh pendapatan dalam jumlah berbilion-bilion, sering menjalani kehidupan yang sederhana dan bukannya membeli jet besar atau banglo. Dan sedikit yang akan keluar dan menjalani gaya hidup mewah. Tetapi jika anda menjadi pengurus portfolio, anda tidak dapat menjangkakan sejumlah besar wang. Anda perlu belajar perdagangan dan kemudian setelah beberapa tahun pengalaman, anda boleh menjana pendapatan yang besar. Biasanya, MBA dalam bidang kewangan bermula dengan AS $ 65,000 setahun ditambah bonus. Tetapi setiap firma mempunyai peraturan dan pampasan sendiri. Jadi,anda perlu memikirkan apa yang akan anda terima sebagai tawaran pertama anda.
Sebagai profesional perbankan pelaburan, penghasilan anda akan meroket apabila anda bergabung. Tidak, anda tidak akan mendapat jutaan wang dengan segera. Tetapi, anda akan belajar malapetaka, seringkali jauh lebih tinggi daripada semua orang dalam domain kewangan dan itulah sebabnya profesi perbankan pelaburan menjadi sangat popular. Tetapi anda akan mempunyai sedikit atau sedikit masa untuk menikmati wang yang akan anda perolehi. Dalam sepuluh tahun terakhir, anda mungkin menjangkakan sekurang-kurangnya satu juta dalam setahun secara purata.
Pilih kerjaya anda berdasarkan apa yang anda mahukan. Tidak bijaksana untuk tidak mendasarkan keputusan kerjaya anda hanya pada pampasan. Anda harus mempunyai kecenderungan untuk mendapatkan kemakmuran dalam kerjaya anda (bukan hanya kemakmuran dari segi wang). Mundur, berfikir, dan kemudian membuat keputusan yang tepat.
Pengurusan Portfolio vs Perbankan Pelaburan - Kelebihan dan Kekurangan
Pengurus portfolio
Kelebihan:
- Ini adalah tugas analisis pelaburan. Anda akan menyukai setiap saat sekiranya kemahiran anda berada di pasaran kewangan dan bagaimana ia berfungsi.
- Walaupun terdapat tekanan pada pekerjaan, anda akan mempunyai keseimbangan kerja-kehidupan yang hebat. Sebabnya ialah anda akan menghabiskan 12-13 jam sehari bekerja dan selebihnya waktu, anda boleh melabur dalam keluarga atau hobi yang anda suka.
- Sebagai pengurus portfolio, anda akan mendapat wang yang sangat baik. Anda tidak akan memperoleh berjuta-juta atau berbilion dolar dalam setahun atau lebih, tetapi jika anda berpegang pada kerjaya ini, anda mungkin menjadi rakan kongsi firma tempat anda bekerja yang selalu menjadi pertaruhan yang baik.
Keburukan:
- Walaupun anda berhubung dengan banyak individu bernilai tinggi, anda tidak selalu menjadi pusat tarikan (kecuali mempunyai wang). Anda membuat cadangan berdasarkan kajian yang dilakukan oleh penganalisis anda.
- Sekiranya anda memulakan kerjaya dengan mengendalikan dana rendah (di bawah satu juta atau serupa), anda sering terjebak dalam lubang. Walaupun anda tidak boleh dipanggil pengurus portfolio, jika anda mengendalikan dana yang rendah; anda semestinya mempunyai pemikiran pertumbuhan dan anda perlu sentiasa mempersiapkan diri untuk menangani dana besar seperti AS $ 10 bilion dan lebih.
Profesional Perbankan Pelaburan
Kelebihan:
- Ini adalah profesi di mana anda akan menjadi pusat tarikan untuk segalanya. Oleh kerana anda akan berurusan dengan peniaga besar dan wanita dan akan menangani tawaran besar untuk pelanggan anda, anda akan menjadi emas berkilauan di tengah-tengah orang ramai.
- Anda akan mendapat banyak keuntungan dari awal. Satu-satunya perkara yang perlu anda ada ialah pengetahuan mengenai perniagaan dan kewangan korporat. Sekiranya anda baik, anda akan menjana berjuta-juta dalam 10 tahun.
- Anda akan dapat menjalin hubungan dengan banyak orang dan yang paling penting dengan orang yang memegang jawatan yang sangat tinggi dalam organisasi seperti CEO, CFO, dan MD. Mempunyai jaringan dengan individu bernilai tinggi akan memastikan bahawa anda akan menutup tawaran yang lebih besar pada masa akan datang.
Keburukan:
- Tidak ada keseimbangan kerja-kehidupan dalam profesion ini. Anda perlu bekerja 16 jam sehari dan juga pada hujung minggu juga. Jarang sekali anda dapat berjumpa dengan keluarga anda.
- Perbankan pelaburan bukan mengenai pelaburan. Ini mengenai mengumpulkan dana untuk pelanggan anda. Oleh itu, jika anda meminati pelaburan, lebih baik anda menggunakan pengurusan portfolio atau ekuiti swasta atau dana lindung nilai. Profesional perbankan pelaburan kebanyakannya akan berusaha untuk mendapatkan perjanjian perniagaan dan mengendalikan pemodelan kewangan hingga tahap tertentu.
